カナメ先生
大事な資産を年3~5%で増やす技術を学ぶ場所
ソーシャルレンディング投資の学校
ブログ(1020)掲示板SL事業者ランキングファンド検索運営者紹介ふどクラ研究所

クラウドバンクの太陽光発電ファンドを徹底解説

投稿日:2018年9月8日 | 執筆:カナメ先生
(本記事はアフィリエイトURLを含みます)
ここがポイント!
  • 真っ当な借り手であれば是非とも相乗りしたい手堅いビジネス。
  • FIT価格下落で太陽光発電案件に投資できる機会は減ってくる。
  • 担保は存在するが、不動産より保全性は低い。

太陽光発電の設置写真

少し前までソーシャルレンディング業界の中核を占めていた太陽光発電ファンドですが、グリーンインフラレンディング問題で一気に信頼性が落ちてしまいました。

1社だけの問題で有望なファンドを選択肢から外してしまうのは勿体ないです。そこで、クラウドバンクの太陽光発電ファンドを再評価してみます。

基本スキーム図(太陽光発電ファンド第350号)

太陽光発電ファンドのスキーム図

過去の案件一覧から借手会社が異なることが分かる

NO 運用
開始日
募集額
(万円)
利回り 運用
期間
担保 保証 借手 設置
住所
買取
単価
350号2018年
8月21日
3,0006.8%4ヶ月×AH社三重32円
315号2018年
6月15日
3,0006.8%6ヶ月Q社長野36円
270号2018年
4月16日
5,0006.4%7ヶ月AO社岐阜32円
210号2017年
12月22日
2,7007.2%9ヶ月×Y社
SPC
--
150号2017年
11月9日
2,9006.2%5ヶ月AK社
SPC
--

募集時期が近い案件は同一の借り手です。例えば339~375号はAH社でした。

表を見ると様々な借り手に融資していることが分かります。ただし、会社名(識別名)が異なっても、それらの会社同士の関係性までは分かりません。

太陽光発電は非常に儲かるビジネス

太陽光発電が儲かるビジネスであることは周知の事実です。20年間の電力買取価格を国が約束してくれるのですから当然です。開発に携われる人(主に高所得者)だけが得をする「逆進性」が批判されているほどです。

しかし、下記表を見ると分かるように、買取価格(FIT価格)は年々下がっています。ソーシャルレンディングでの太陽光発電案件もどんどん減っていくことでしょう。

電力買取価格の推移
2012年40円
2013年36円
2014年32円
2015年29円
2016年24円
2017年21円

なぜ未だに買取価格32円の案件があるのか?

電力買取価格は認定が通った年が基準となります。そのため、認定取り消しの期間までは、出来るだけ開発を遅らせて、太陽光パネル価格下落を待つのが定石とされています。

なぜ銀行はお金を貸してくれないのか?

・銀行は新しいものに対する融資に消極的(リスクが不明瞭)
・土地が担保にならない(評価額が低い)
・実績のない借り手が多い
・買取価格(FIT価格)が下がっている

このような理由から「一般の銀行から太陽光発電に対する融資を受けるのは極めて難しい」と言われています。

太陽光発電ファンドのリスク

・周辺住民の反対
・許認可が通らない
・機械の故障
・災害(台風、落雷)
・近隣樹木によるトラブル(樹木の影で発電効率が落ちる)

私の太陽光発電ファンドに対する見解

担保となるのは「土地」「装置類」「経産省認定ID」です。これらは不動産に比べると保全性が低いため、事業性資金ローンの色合いが強いファンドと言えます。

ビジネスとしては「国の買取保証」のおかげで極めて勝算の高いものです。よほど杜撰な経営をしているか、災害被害に遭うなどがない限りは大丈夫です。

リスクとリターン(6.5~7.0%)のバランスを考慮すると、「真っ当な借り手」であれば十分に魅力的な融資先です。実際に私もクラウドバンクとSBISLの太陽光案件に投資しています。

ただし、比較的高利回りの案件に該当する(=リスクが高い)ため、投資比率を大きくしすぎないように注意してください。

評価Aクラウドバンクの公式ホームページ

関連記事:クラウドバンク

クラウドバンクの評価と評判
金田創さんの経歴・評判 | クラウドバンク
橋村純さんの経歴・評判 | クラウドバンク
クラウドバンクの社長交代!新社長「神恭平」氏の経歴と投資家の反応
クラウドバンクの融資先別運用額一覧!ファンドを3タイプに分類
監査法人ハイビスカスに行政処分!クラウドバンクに影響はあるのか?
クラウドバンクのファンド募集を分析!おすすめファンドは? [2020年11月]
野村の米国高利回り社債ファンドを解説!クラバンの先進国ローンファンドと比較
クラウドバンクの応募総額が1151億円を突破!投資家へのリターンは29.2億円超
金田さんが個人投資家であればクラウドバンクで投資しますか?
話題のクラウドバンクに登録で千円ゲット!1000億円突破キャンペーン実施中
クラウドバンクの融資先別募集額一覧!偏らないように分散投資しましょう
クラウドバンクが即時入金サービスを開始!入金も出金も手数料無料
信頼度アップ!クラウドバンクが主要メンバーの顔写真を公開
クラウドバンクが成海璃子さん主演のテレビCMを開始!待つだけの資産運用
クラウドバンクが関東エリアでテレビCMを放送開始!その意図と効果は?
個人投資家がコロナ被害企業を助ける!クラウドバンクの融資支援プログラム
クラウドバンクで投資すべきファンドはどれ?おすすめ案件ランキング
クラウドバンクの風力発電ファンドを徹底解説
クラウドバンクの不動産担保型ローンファンドを徹底解説
クラウドバンクの中小企業支援型ローンファンドを徹底解説
クラウドバンクのカリフォルニア不動産ローンファンドを徹底解説
利回り6.8%!クラウドバンクの香港中小企業支援型ローンファンドを徹底解説
クラウドバンクの「スター・マイカファンド」は利回り3.0%でも買いなのか?
日本クラウド証券(クラウドバンク)が黒字化!2018年3月期の業績公開
クラウドバンク(CrowdBank)の2019年3月期決算は5.2億円の大幅黒字
クラウドバンクの2020年3月期決算を解説!当期も黒字で純資産額は18億円
クラウドバンクの2021年3月期決算!純資産8.8億円、匿名組合預り金289億円
クラウドバンクの2022年3月期決算を解説!事業者信頼性は高いのか?
クラウドバンクの公式発表!テクノシステム関連ファンドは大丈夫なのか?
クラウドバンクで10億円の延滞が発生!投資家はどのように判断するべきか?
クラウドバンクで大事件発生!大手商社合弁会社が連帯保証の事実はないと表明
クラウドバンクと伊藤忠丸紅住商TSによる連帯保証契約トラブルの続報
伊藤忠丸紅住商TSの部長に詐欺容疑!クラウドバンク投資家が10億被害
クラウドバンク掲示板

カナメ先生
この記事を書いた人
21歳から投資をはじめて投資歴23年。ソーシャルレンディング歴8年。運用資産4億円以上。
IT会社経営、薬局経営、新築アパート投資、株式投資、REIT投資、クラファン投資などの幅広い経験が武器であり、「凡人なりに出来ることをコツコツと堅実に行うこと」がモットーです。
ソーシャルレンディング格付けランキング
ブログの同カテゴリ記事一覧

利回り8.0%!借り手がTRIAD社で不動産担保付きの好条件ファンドが登場
利回り7.5%のリニア残土受入地ファンドが3年目突入!前回との変更点を確認
最高利回り45.71%!COZUCHIのリセールファンドで投資すべきファンドは?
COZUCHIの110億円ファンドって大丈夫?京都ホテルファンド フェーズ2
激アツな利回り10%ファンド!手堅い不動産担保付きでTRIAD社に融資できる
全記事の一覧

一言掲示板 : 情報交換、改善希望、質問など
ソーシャルレンディング格付けランキング
Twitter